Aký ste typ investora?

Väčšina Slovákov ostáva konzervatívna, no investovanie rastie

Slováci investujú viac a rozumnejšie. Podľa prieskumu PARTNERS, ktorý realizovala agentúra Focus, už viac ako polovica domácností (56 %) časť svojho príjmu pravidelne investuje. Stále síce prevažuje opatrnosť a konzervatívne riešenia v bankových produktoch, no za posledný rok takmer o pätinu (19 %) narástol podiel tých, ktorí využívajú ETF a realitné fondy – nástroje, ktoré dokážu úspory lepšie chrániť pred infláciou a dlhodobo ich aj zhodnotiť. Pre každého investora je kľúčom k úspechu správne poznať svoj investičný profil. Viete, aký je ten váš?

Konsolidácia a inflácia menia správanie domácností

Za rastom investícií na Slovensku stojí kombinácia vyššej zodpovednosti domácností a snahy ochrániť úspory pred vysokou infláciou a dôsledkami konsolidácie. Slováci si čoraz viac uvedomujú, že peniaze odložené len v banke postupne strácajú hodnotu, a preto hľadajú spôsoby, ako ich rozumne zhodnotiť. Každý človek má však svoj vlastný investičný štýl. Niekto potrebuje stabilitu a peniaze mať kedykoľvek k dispozícii, iný je ochotný riskovať a zniesť aj výkyvy, ak mu to prinesie vyšší výnos v budúcnosti. Poznať svoj investičný profil je pritom základom úspešného investovania. „Ak neviete, aký typ investora ste, ľahko sa môže stať, že si zvolíte produkty, ktoré nezodpovedajú vašej povahe ani cieľom. Výsledkom je frustrácia, panika pri poklesoch a slabé výsledky,“ upozorňuje Tomáš Ferčík, odborník na osobné financie zo spoločnosti PARTNERS.

Akí sú Slováci?

Viac ako polovica domácností (56 %) odkladá časť svojich príjmov na investície, no väčšinou ide len o menšie sumy. Najčastejšie Slováci volia bankové vkladové produkty (47 %), ktoré prinášajú nízke zhodnotenie. Nasleduje doplnkové dôchodkové sporenie a investičné životné poistenie (zhodne po 25 %). Boom za posledný rok zaznamenali ETF a realitné fondy – dnes do nich investuje už takmer pätina (19 %) domácností, čo predstavuje výrazný medziročný nárast. Postupne pribúdajú aj investície do akcií a dlhopisov (11 %) či zlata a umenia (7 %). Pravidelne mesačne investuje tretina Slovákov (33 %), väčšinou menšie sumy do 50 eur. Kryptomeny ostávajú na okraji záujmu – využíva ich len 6 % domácností.

„Mnohí ľudia si o sebe myslia, že sú odvážni investori, ale pri prvom väčšom poklese podľahnú panike a predajú so stratou. Na druhej strane, príliš konzervatívny prístup je takisto rizikom – peniaze sa znehodnocujú infláciou. Preto je dôležité poznať svoj profil a nastaviť si stratégiu, ktorá zohľadní ciele aj povahu,“ dodáva Tomáš Ferčík.

Tri základné typy investorov

Aby investovanie dávalo zmysel, nestačí len vybrať si konkrétny produkt. Dôležité je vedieť, aký typ investora sme – teda aký prístup k riziku a výnosom je pre nás prirodzený. Každý z nás má iné očakávania aj finančné ciele, a preto odborníci rozlišujú tri základné profily:

• Konzervatívny investor uprednostňuje stabilitu a predvídateľnosť. Je spokojný aj s menším zhodnotením, jeho prioritou je, aby hodnota úspor výrazne nekolísala. Často tiež potrebuje mať časť peňazí rýchlo k dispozícii.
• Vyvážený investor hľadá vyššie zhodnotenie než konzervatívny. Časť peňazí ponecháva v stabilných nástrojoch, no časť smeruje do aktív s vyšším rastovým potenciálom. Takto chráni úspory pred infláciou a zároveň si vytvára priestor na lepší výnos.
• Dynamický investor uvažuje najmä v dlhodobom horizonte. Vie, že cesta prinesie výkyvy, no práve tie sú zdrojom vyššieho výnosu. Tento prístup je najefektívnejší pri cieľoch plánovaných na 10 a viac rokov – napríklad dôchodok, financovanie štúdia detí či kúpa nehnuteľnosti.

Okrem nich existujú aj špecifické prístupy – rastový investor hľadá firmy s veľkým potenciálom, hodnotový sa zameriava na podhodnotené spoločnosti, príjmový preferuje stabilný príjem z dividend či úrokov a čoraz populárnejšie je aj udržateľné (ESG) investovanie. „Investičný profil sa v priebehu života prirodzene mení – mladý človek si môže dovoliť dynamickejší prístup, no s pribúdajúcim majetkom rastie potreba ochrany. Preto by si mal každý aspoň raz ročne zhodnotiť, či jeho portfólio zodpovedá aktuálnej situácii,“ radí Tomáš Ferčík.

Investičný profil sa mení s vekom aj životom

Investičný profil sa prirodzene vyvíja spolu s dĺžkou horizontu, výškou kapitálu a životnými okolnosťami. V období budovania majetku je prirodzený dynamickejší prístup, s pribúdajúcim majetkom rastie potreba ochrany a pri blížiacom sa cieli – napríklad dôchodku či kúpe nehnuteľnosti – je čas posunúť sa ku konzervatívnejšej stratégii.

Investor môže byť konzervatívny aj dynamický zároveň, závisí to od konkrétneho cieľa a horizontu. Konzervatívny fond môže chrániť krátkodobé úspory, dynamický je zas vhodný na dlhodobé ciele. Kľúčom je vyváženie medzi akciami, dlhopismi, realitami a hotovosťou. Online testy investičného profilu môžu byť dobrým prvým krokom, podobne ako mapa. „Typ investora možno odhaliť cez otázky o finančnej situácii, skúsenostiach, tolerancii rizika a cieľoch. Samotné odpovede však nestačia – dôležitá je ich interpretácia v širšom kontexte,“ odporúča Tomáš Ferčík.

Emócie sú najväčším nepriateľom investora

Mnohí ľudia sa považujú za odvážnych investorov, no pri prvom väčšom poklese často podľahnú panike – predávajú so stratou alebo prestanú investovať. Tento rozdiel medzi tým, čo si o sebe myslíme, a tým, ako v skutočnosti reagujeme, môže výrazne brzdiť napĺňanie cieľov. Na druhej strane, prílišná konzervatívnosť a držanie kapitálu len v hotovosti či v bezpečných nástrojoch nesú riziko tiež, pretože inflácia postupne znižuje hodnotu úspor. „Najväčším nepriateľom investora nie je trh, ale jeho vlastná psychika. Ak sa necháme viesť strachom alebo eufóriou, ľahko spravíme rozhodnutia, ktoré nás pripravia o výnosy,“ upozorňuje odborník.

Investovanie je dlhá cesta, na ktorej sú výkyvy nevyhnutné. Práve v týchto chvíľach sa ukazuje skutočná odolnosť investora. Pravidelné prehodnocovanie portfólia a odborné konzultácie pomáhajú vyhnúť sa unáhleným reakciám, udržať si pokoj pri výkyvoch a zároveň zachovať potenciál rastu. „Investovanie nie je o jednorazovej odvahe, ale o schopnosti prežiť trhové búrky, rozumne reagovať na zmeny a postupne kráčať k cieľu s vedomím, že emócie máte pod kontrolou,“ uzatvára Tomáš Ferčík.

Ak chcete zistiť, aký ste typ investora, vyskúšajte náš test! Nájdete ho na https://www.partnersgroup.sk/detail/aky-je-vas-investicny-profil 

Zdieľať článok

Analýza mojich financií

Chcem kariéru v Partners Group SK